Контракты на разницу цен популярны, поскольку они повторяют движение цен на индексы и предлагаются не на бирже, а через провайдеров. Эти провайдеры определяют цены на основе фьючерсных рынков, связанных с каждым индексом. Из-за ограничений, связанных с торговыми марками, CFD часто имеют другие названия, чем реальные индексы, такие как Dow Jones Industrial Average или немецкий DAX.
Знаете ли вы?
CFD предлагают большую гибкость, чем индексные фьючерсы, что делает их популярным выбором для многих трейдеров. Они позволяют торговать дробными позициями, что дает возможность делать меньшие первоначальные инвестиции по сравнению с большим капиталом, который обычно требуется для индексных фьючерсов. Кроме того, CFD позволяют торговать как на растущих, так и на падающих рынках без даты истечения срока действия, в отличие от фьючерсных контрактов, которые имеют фиксированные сроки погашения, требующие периодического переноса позиций для поддержания позиции. Этот процесс переноса позиции во фьючерсах может быть дорогостоящим и сложным. Однако важно отметить, что CFD сопряжены с рисками, такими как потери при использовании кредитного плеча. Трейдеры должны проявлять осторожность и иметь надежную стратегию управления рисками при торговле CFD.
Механика торговли CFD на фондовые индексы
В отличие от акций или товаров, фондовые индексы не имеют прямых цен покупки или продажи. Каждый индекс имеет уникальное значение, которое постоянно рассчитывается, а поставщики CFD формируют цены покупки и продажи вокруг этого значения под влиянием фьючерсного рынка. Например, если фьючерс NASDAQ-100 находится на уровне 4600, поставщик CFD может предложить цену 4599/4601 со спредом в два пункта.
Преимущество торговли CFD на фондовые индексы
- Увеличенные торговые часы: В то время как традиционные фондовые рынки работают в фиксированные часы, фьючерсные рынки часто имеют более продолжительные торговые сессии. Поставщики CFD основывают свои цены на этих расширенных фьючерсных движениях, позволяя трейдерам получать доступ к рынку в нерабочее время. Некоторые брокеры даже предлагают "внечасовое" ценообразование, используя математические модели для определения цены активов по отношению к другим мировым рынкам, когда и фондовые, и фьючерсные рынки закрыты. Эта функция дает трейдерам возможность извлечь выгоду из движения цен, происходящего в нерабочее время.
- Кредитное плечо: CFD позволяют трейдерам использовать кредитное плечо, то есть они могут контролировать большую позицию с меньшей начальной маржой. Это может значительно увеличить потенциальную прибыль, что делает их привлекательным вариантом для трейдеров, стремящихся к более высоким доходам.
- Диверсификация: Торговля CFD на фондовые индексы позволяет инвесторам получить доступ к широкому спектру компаний в рамках одной сделки. Такая диверсификация позволяет снизить риск, связанный с инвестированием в отдельные акции.
- Отсутствие права собственности на базовые активы: Поскольку CFD являются производными инструментами, трейдеры не владеют базовыми акциями или индексами. Это упрощает торговлю и избавляет от необходимости управлять физическими активами.
Ключевым преимуществом CFD является возможность торговать в течение длительного времени. В то время как фондовые рынки имеют фиксированные торговые периоды, фьючерсные рынки часто работают в течение более длительного времени. Поставщики CFD формируют свои цены на основе этих расширенных фьючерсных движений. Кроме того, некоторые поставщики предлагают "внечасовое" ценообразование, применяя математические модели к другим мировым рынкам даже тогда, когда фондовые и фьючерсные рынки закрыты. Однако такие цены могут не совпадать с официальной ценой открытия рынка и, как правило, имеют более широкие спреды из-за отсутствия прямого подтверждения.
Недостатки торговли CFD на фондовые индексы
- Повышенный риск из-за кредитного плеча: Хотя кредитное плечо может увеличить потенциальную прибыль, оно также повышает риск потерь. Трейдеры могут понести убытки, превышающие их первоначальные инвестиции, поэтому очень важно тщательно управлять позициями.
- Более широкие спреды в нерабочее время: Хотя торговля в нерабочее время открывает новые возможности, она часто сопровождается более широкими спредами из-за более низкой ликвидности и меньшей валидности рынка. Это может увеличить торговые издержки и повлиять на прибыльность.
- Ограниченный надзор со стороны регулирующих органов: CFD могут регулироваться не во всех юрисдикциях так жестко, как традиционная торговля акциями. Трейдеры должны выбирать авторитетных брокеров, чтобы обеспечить безопасную торговую среду.
